银行券商财富号跑马圈地，财富管理机构要不要入局？

伴随着网上基金销售的推广，最近越来越多的代销平台宣布开通理财平台平安银行，招商银行，浦发银行，交通银行，中信银行，中信证券相继宣布开通财富平台财富管理开放平台已成大势所趋对于财富管理机构来说，要不要做一个财富的开放平台本文考察了财富开放平台的发展历史和现状，并结合蚂蚁和招商银行的案例，试图回答这个问题

开放式财富平台，理财及现状

财富开放平台的概念最早由蚂蚁财富基金的运营平台演变而来2017年6月，蚂蚁财富正式上线财富号，向基金公司，银行等金融机构全面开放共有田弘，博时，国泰，建信，南方，兴全，民生加银等7家基金公司进入财富此后，多家财富管理机构向资产管理机构自营平台开放2021年，招商银行推出幸运号，被称为财富开放平台，一直传承至今

目前互联网三方平台，银行，券商都有财富开放平台平台以蚂蚁财富为代表，田甜基金，理财通也向机构开放了一定的功能所有银行的财富开放平台都处于招募行为代表的初级阶段券商开放平台很多，但效果一般，入驻的机构很少

国泰君安已经开通了洪钧，2022年中信证券财富号上线从入驻的情况来看，由于蚂蚁财富和田甜基金长期在财富开放平台上运营，入驻机构已经超过100家而其他机构机构较少究其原因，一方面，部分机构仍有准入门槛，如理财通，浦发银行等，目前仅与几家头部基金公司合作二是因为银行开业处于起步阶段，一些中小机构还处于观望阶段，尚未入驻

三方财富开放平台蚂蚁财富是财富开放的领导者，在行业内率先提出开放财富号，也是开放程度最高，机构最多的财富开放平台下面会进行详细的分析，在此不再赘述

田甜基金也在2017年宣布开通财富号，但最初的财富号类似于自媒体，以资讯内容为主田甜基金以基金吧为基础，拥有活跃的社区用户，成为其平台特色这几年逐渐开辟了直播和小程序的几个阵地利通曾经是精品车型最近几年来，它开始关注平台的内容和服务今年，理财通打造了养老日，投资体验日等活动首批5家基金公司入驻名店，开通理财通社区，让机构做简单的社区活动和陪读内容可以看出，理财通正在努力从精品向陪伴平台转变

银行财富银行财富开放平台2021年兴起，目前已有招商银行，平安银行，中信银行，交通银行等6家银行的线上财富开放平台从财富的入口和外部流量水平来看，交通银行和中信银行的入口在首页，中信银行的入口在首页首屏，招商银行和浦发银行分别在二级页面的资讯和财富页面，宁波银行和平安银行入口较深，需要进入基金二级页面，然后输入财富号

在开放程度上，招商银行的开放程度最高不仅开通了搜索入口和二级页面信息页面，还设置了各种集中运营活动，工具，理财直播等，并为基金公司配备了完善的后台操作工具总体来看，招行财富开放平台走在了前面2021年8月，中科招商宣布财富开放平台幸运号上线，首批41家机构入驻已经上线5个月，取得了一定的运营效果

2022年初，中信证券宣布开放财富平台，首批18家资产管理机构入驻在被调查的前20家券商中，中信证券，海通资管，申万宏源等9家券商已开通财富开放平台从入口位置看，多放在理财页面的二级页面，入口更深而且机构自己能操作的内容其实并不多，只做产品展示和信息发布，位置相对孤立，与基金详情页和信息页并不相连

总的来说，可以看出互联网三方开放平台的诚信度要好于银行和券商一方面，三方平台在服务上各有特色，如田甜基金的基金吧，基于其平台特性拥有大量活跃用户和互动氛围这些位置是银行和券商靠技术在短时间内无法达到的另一方面，三方平台的运营经验更加丰富比如蚂蚁财富，有明确的运营节奏，可以引导机构的运营方向蚂蚁平台这几年开始做用户的层级体系，一直在和资产管理机构一起做精细化运营可是，银行正在迅速赶上招行开通幸运号不到半年，平台生态已经建立良好而券商的步伐相对较慢，目前还处于前期完善仓位的阶段

重点财富开放平台解读

蚂蚁财富蚂蚁宣布从2017年开始开放财富一开始是有准入门槛的，设置了财富和人生两类账户2019年起全面开放蚂蚁陆续开通了财富号，小程序，场景页，蚂蚁社区，直播，社区，打造了多个运营阵地蚂蚁在开放运营岗位的同时，也给机构分配了相应的运营工具，帮助用户提高运营效率，降低运营成本自财富开放以来，蚂蚁宣布全面开放AI能力，成立运营中心，陆续提供如意，新浪等智能运营工具2020年，蚂蚁上线评分FICI，帮助机构清晰掌握财富号，直播，理财社区的运营规律和状态，提供改进建议，建立完善的流量分发体系同时，蚂蚁财富的中心化具有指导性的运营节奏，配合机构的自我运营，形成了全平台良好的关怀服务体系比如蚂蚁的18财运日，直播理财周活动，为机构自营仓位带来更多流量蚂蚁小宝可以通过上千种方式向用户推送公司的陪伴内容和产品蚂蚁财富用户层层操作，倡导资产管理机构进行贴心操作，为未来更精细化的运营做准备

根据机构参与程度，蚂蚁财富运营矩阵可分为平台共建，集中运营，机构自营，理财域外四个位置这四个岗位相互配合，相互引流，形成了一个良好的运营生态系统资产管理机构经过近五年的运营，在蚂蚁上已经有了一定的流量池，运营经验也比较成熟，配合平台持续输出内容和服务用户也保持一定的粘性在蚂蚁上，形成了用户—平台—机构的良好循环蚂蚁财富的持有规模验证了其财富开放平台的有效性

蚂蚁2020财富合伙人大会公开数据显示，过去一年有31家金融机构资产增加超过50亿，18家机构资产增加超过100亿中基协今年发布的基金代销数据显示，2021年底蚂蚁非货规模近1.3万亿，居行业第一

招商银行2021年8月，招商银行宣布财富开放平台，首批41家机构入驻同年12月，招商银行APP更新10.0.0版本，宣布聚焦智慧财富生态圈招商银行的APP开放平台，在短短4个月的时间里，已经搭建成一个比较完整的运营

如下图所示，一方面，信息页给幸运数字一个固定的外流量位，打开各种页面比如基金详情页可以跳转到幸运数字，首页搜索公开财富内容结合集中运营活动，前期可为幸运号引入大量流量招商银行经过前期运作，已经初见成效目前一些幸运号已经聚集了一批粉丝和基础用户相信通过未来的持续运营，整体运营效果可以逐步提升

财富管理机构应该是财富的开放平台吗。

对于财富管理机构来说，面临着要不要做，怎么做的问题银行和券商的优势在于线下的理财经理和投资顾问伴随着时代的发展，人力成本的增加，注定了未来劳务将主要用于高净值客户，零售客户走向线上是大势所趋因此，银行和券商提升网络零售客户服务能力非常重要开通财富开放平台的目的也是为了提高线上用户的服务质量，打通从用户到投资人再到交易的链接虽然头部银行和券商都在积极跑马圈地，但目前效果如何不得而知所以财富管理机构会不会入市还是要打个问号

开放平台本身的运营有很多困难首先，我们需要投入大量的技术资源来搭建平台这个平台不仅可以发布图文，还可以运营图文，直播，视频等内容，还可以是用户，活动等运营的综合平台，提供相应的运营工具，降低运营成本其次，线上平台本身需要有更多的活跃用户，因为财富开放平台的本质是用户服务前提是已经有比较多的活跃用户，从而撬动资产管理机构投入资源运营综上所述，财富开放平台更适合线上转型有一定成效的综合性财富管理机构对于一些中小财富管理机构来说，盲目进入财富开放平台其实并没有什么优势

首先，中小银行和券商本身的线上资源禀赋并不占优势，无论是APP用户数量还是线上留存规模，都与互联网三方平台本身不在一个数量级除此之外，还有其他方法可以提高服务质量，保证客户保留率比如余额宝的成功，就是典型的吸引用户的产品创新因此，中小财富管理机构可以联合产品端创新产品，通过产品本身吸引用户开放财富平台并不是财富管理机构服务用户的唯一途径结合自身优势和亮点做好产品设计和服务，或许也能开拓出一片独立的天地